Wieviel Vermögen braucht man um davon leben zu können?

Ich war einfach neugierig und wollte wissen wieviel Vermögen man ungefähr braucht, um von seinen Kapitalerträgen leben zu können. Deswegen und weil ich vielleicht einfach zu viel Zeit habe, habe ich mich hingesetzt und die nachfolgenden Annahmen beschlossen und die Berechnung durchgeführt. Nachfolgend eine Erklärung der getroffenen Annahmen:

〉Auszahlungsbetrag pro Jahr

Die erste Schwierigkeit bei der Berechnung war: Wieviel Geld braucht man pro Jahr? Ich denke man kann auch schon mit 30T€ im Jahr auskommen, wenn man allein lebt. Je mehr man hat, desto schöner ist es sicherlich. Wenn man zu zweit lebt, Kinder hat (1 oder 2 oder 3?) benötigt man natürlich entsprechend mehr. Schon deswegen, weil jeder einen anderen Lebensstil hat und die persönliche Situation anders aussieht, benötigt jeder auch unterschiedlich viel Geld.

Aus diesem Grund habe ich die Berechnung für ein jährliches Nettoeinkommen von 30T€ – 90T€ (in 10T€ Schritten) vorgenommen.

〉Zeitraum und Inflation

Den Zeitraum habe ich für 30 Jahre, 40 Jahre und 50 Jahre gewählt, um langfristig in die Zukunft zu planen. Da das Inflationsziel der EZB bei 2% liegt, habe ich auch 2% pro Jahr angesetzt. Das bedeutet: Wenn man im ersten Jahr noch 50k€ Netto benötigt, braucht man für Jahr 2 schon 50k€ * 1,02 = 51k€ und in Jahr 30 schon 90.500€ um dieselbe Kaufkraft zu besitzen wie heute. Aber auch hier gilt natürlich, dass die Inflationsrate ist für jede Person individuell ist. Wenn Person A ein Auto mit Benzinmotor besitzt und ein weiterer Golf Krieg verteuert die Spritpreise um 50%, dann trifft das Person A deutlich stärker als Person B die per ÖPNV fährt.

〉Jährliche Rendite

Wieviel setzt man realistischer Weise an? 10,5%? Das wäre zumindest das, was der S&P500 in den letzten 30 Jahren im Schnitt pro Jahr gestiegen ist (inkl. Dividenden und vor Indexkosten). Ob das die nächsten 30 Jahre so weitergeht? Das weiß ich natürlich nicht, würde mich aber sehr darüber freuen. Deshalb habe ich entschieden, für diese Berechnung ø7% jährliche Rendite anzusetzen. Es kann natürlich sein, dass ich damit trotzdem zu optimistisch war.

〉Steuer und Solidaritätszuschlag

Das liegt zusammen bei 26,375% auf Kapitalerträge. Wenn das die einzige Einnahmequelle ist, kann man auch den persönlicher Steuersatz ansetzen. Normalerweise liegt dieser bei diesen Summen jedoch über 25%, deswegen lohnt sich die Günstigerprüfung meist nicht und ich nehme für diese Berechnung 26,375% Besteuerung an.

Wichtig: Ich nehme auf jede Auszahlung 26,375% Besteuerung an. Mir ist bewusst, dass man einen Teil selbst eingebracht hat und darauf keine Steuern zahlen muss. Wenn das Depot also aus 300T€ Einzahlungen und 700T€ Gewinnen besteht, muss man die Steuer nur auf die Gewinne bezahlen. Der Einfachheit wegen und um eine Margin of Safety zu haben, berechne ich die Steuer auf den gesamten Betrag.

〉Restwert

Ich habe bei der Berechnung immer einen Restwert von ca. 200T€ in heutigen Euros angenommen. Man kann schließlich nie wissen was passiert und außerdem ist das auch nochmal eine zusätzliche Margin of Safety. Um die Kaufkraft von 200T€ auch in 30, 40 und 50 Jahren zu haben, habe ich auch hier mit 2%-Inflation gerechnet. Damit braucht man für die Kaufkraft von 200T€ in 30 Jahren ca. 360T€, in 40 Jahren ca. 442T€ und in 50 Jahren ca. 538T€.

〉Gesetzliche Krankenkasse (GKV)

Wenn man ausschließlich von Kapitalerträgen lebt, muss man sich selbst versichern. Bei 30T€ Netto Kapitalerträgen zahlt man ca. 8.700€ pro Jahr an die GKV. Ab 50T€ Nettobeträgen zahlt man derzeit ca. 11.400€ GKV-Beiträge, und hier liegt derzeit auch der Maximalbeitrag.

Natürlich habe ich auch mit 2% Teuerung der GKV-Beiträge pro Jahr gerechnet. Damit zahlt man in 30 Jahren schon zwischen 15T€ und 20T€ pro Jahr.

Es gibt zwei Berechnungen, einmal mit GKV-Beitrag und einmal ohne.

Dies ist die Berechnung in der die GKV-Beiträge jährlich berücksichtigt sind.

• Inflation: 2%
• Steuer + Soli: 26,375%
• Jährliche Rendite: 7%
• GKV: Die jährlichen Beträge liegen zwischen 8,7T€ und 11,4T€ im ersten Jahr. Folgejahre sind mit 2% jährlicher Inflation berechnet.
• Auszahlbetrag: Dargestellt ist der Auszahlbetrag im ersten Jahr. Folgeauszahlungen sind immer mit 2% Inflation pro Jahr berechnet.
• Notwendiges Vermögen: Beschreibt das Vermögen, dass man am Anfang benötigt um sich jährlich den Auszahlbetrag inkl. Inflationssteigerung auszahlen zu können.
• Jahre: Über 30, 40 oder 50 Jahre.
• Restbetrag: Die dargestellten Summen entsprechen der heutigen Kaufkraft von ca. 200T€ und dienen als zusätzliche Margin of Safety. Man weiß schließlich nie was passiert.

Dies ist die Berechnung in der keine GKV-Beiträge berücksichtigt sind. Zum Beispiel dann relevant, wenn man weiterhin einer Sozialversicherungspflichtigen Beschäfigung nachgeht.

• Inflation: 2%
• Steuer + Soli: 26,375%
• Jährliche Rendite: 7%
• Auszahlbetrag: Dargestellt ist der Auszahlbetrag im ersten Jahr. Folgeauszahlungen sind immer mit 2% Inflation pro Jahr berechnet.
• Notwendiges Vermögen: Beschreibt das Vermögen, dass man am Anfang benötigt um sich jährlich den Auszahlbetrag inkl. Inflationssteigerung auszahlen zu können.
• Jahre: Über 30, 40 oder 50 Jahre.
• Restbetrag: Die dargestellten Summen entsprechen der heutigen Kaufkraft von ca. 200T€ und dienen als zusätzliche Margin of Safety. Man weiß schließlich nie was passiert.